Quando todos imaginavam que iriam morrer nesse lugar, surgem alguns monges budistas que se aproximam dos passageiros e oferecem estadia na cidade deles. Quando Richard Conway (Peter Finch), Catherina (Liv Ulmann), Sally Unghes (Sally Kellerman), San Cornelius (George Kennedy) e George Conway (Michael York) chegam na cidade dos "lamas", mal conseguem acreditar no que estão vendo. É algo inacreditável...

Eles são levado para Shangri-la, uma cidade escondida pelos montes gelados do Tibet. Com uma natureza estonteante, totalmente diferente da paisagem das montanhas geladas que acaba deixando o grupo intrigado.

Todos do grupo acreditam que a cidade guarda o segredo da longevidade, além de apresentar uma vida confortável, pessoas muito felizes, a amizade predomina, cultivo das músicas eruditas e uma hospitalidade incomum. 

No entanto, alguns integrantes do grupo não estão satisfeitos e querem sair dessa cidade a todo custo. Não demora muito para começar algumas discussões entre eles e ameaçar a harmonia neste lugar maravilhoso.

"Horizonte Perdido" é um filme encantador. As cenas, as músicas, o equilíbrio das pessoas que vivem em Shangri-la são um prato cheio para sentirmos uma vontade imensa de adentrar na cidade e ficar por lá. 

Se Shangri-la existe ou não, ninguém tem certeza, mas existe um país que possui a maior taxa de felicidade do mundo, chama-se Butão e está localizado nos Himalaias e, apesar de ser um dos países mais pobres do mundo, esbanja felicidade. É  a prova viva que dinheiro e riquezas não faz ninguém feliz.